Det här är den process jag använder när jag utarbetar en företagsavkastning.
- Hämta finansiella dokument och data från kunden.
- Granska den data och gör en förteckning över preliminära frågor.
- Intervju med kunden.
- Förbereda workpapers för att visa hur data kommer från kundens dokument till avkastningen.
- Identifiera frågor, problem, skillnader och saknas information.
- Uppföljning med kunden.
- Granska avkastningen för noggrannhet och fullständighet.
- Granska avkastningen med kunden.
Finansiella dokument och data som behövs för formuläret 1120S
Innan du börjar behöver du en uppsättning dokument och data för att arbeta med. Dokument och data ska erhållas från kunden innan man börjar arbeta med avgiften. Därför är det första steget att träffa kunden för att gå över sina finansiella dokument. Under det här mötet borde du ställa frågor så att du kan förstå deras ekonomiska dokument, arten av deras verksamhet och hitta svar på de frågor som ställs i rutan på sidan 11 i Form 1120S.
Minst måste bolaget ge den person som förbereder sin avkastning med:
- en resultaträkning (även kallad resultaträkning) för räkenskapsåret
- en balansräkning för skatteåret (föredraget visar jämförelse med föregående års siffror)
- En förteckning över alla anläggningstillgångar. Detta kommer att vara till hjälp för att förbereda avskrivningsuppgifterna.
- En detaljerad förteckning över alla transaktioner relaterade till aktieägares kapitalräkenskaper (såsom kapitaltillskott, utdelningar, utdelningar, buyouts osv.).
- En detaljerad förteckning över alla transaktioner som involverar lån från eller lån till aktieägare (till exempel långfristiga lån, återbetalningar av lån, räntor betalda eller mottagna).
- En förteckning över samtliga aktieägare, inklusive deras namn, adress, socialförsäkringsnummer, andel av ägande, huruvida deras andel av ägande ändrats under året.
- En uppdelning av löner och löner. Uppdelningen måste visa hur mycket som betalades till företagets tjänstemän, mot hur mycket som betalades till personal. Dessa data kommer att behövas för Form 1125-E, kompensation av tjänstemän.
- Detaljerad förteckning över alla inkomstskatter, till exempel beräknad skatt som betalas till federala och statliga skattemyndigheter samt utbetalningar.
- Svar på frågorna på sidan 2 i formuläret 1120S.
Granska dokument och data
- Har du tillräckligt med data för att börja förbereda dina arbetsböcker och utarbeta avkastningen?
- Gör bokslutet förnuftigt för dig?
- Finns det några föremål som behöver förtydligande eller förklaring?
- Vilka data saknas eller är ofullständig?
Intervjua klienten
Efter att ha granskat kundens ekonomiska dokument och data, bör du ha en lista med frågor. Detta kan relatera till ytterligare bitar information du behöver, eller förtydligande vad deras antal betyder.
Målet är att samla den saknade informationen du behöver, så du kan börja förbereda avkastningen.
Förbereda Workpapers
Workpapers-funktionen visar hur data kommer från din kunds källdokument till avkastningen.
Antag att du ser följande radposter på kundens resultaträkning:
Radio reklam ... $ 1 234
Yelp reklam ... $ 687
Google-annonsering ... $ 3,650
Workpapers
Jag brukade förbereda företagsavkastning genom att ange uppgifter från kundens resultaträkning och balansräkning direkt i min skattepreparationsprogramvara. Med andra ord skulle jag ha kundens finansiella rapporter tryckt ut och sitta vid mitt tangentbord. Jag skulle öppna skatteprogrammet och börja skriva in informationen i skatteprogrammet, med hänvisning till de tryckta boksluten. Den processen har fungerat bra i flera år, tills en certifierad revisor visade mig en bättre process att använda.
Vad är den här bättre processen? Att bygga arbetsdokument som visar hur uppgifterna kommer från kundens bokslut till avkastningen.
Du kan använda arrangörerna eller inmatningsbladen som tillhandahålls av din skattesoftware. Eller du kan bygga dina egna arbetspapper.