Ge fördelar med lägre skatter och lägre premier
Vad är det?
En sektion 125 Plan är ett förmånssystem som är tillåtet enligt amerikanska skattelagar.
Det gör det möjligt för arbetsgivare att erbjuda sjukförsäkring och andra förmåner till sina arbetstagare till en reducerad kostnad.
Namnet "Avsnitt 125 Plan" härstammar från Avdelning 26, avsnitt 125 i USAs skattekod. Denna lag beskriver de regler som arbetsgivarna måste följa när man skapar en cafeteriaplan. Det definierar termen cafeteria planen och beskriver vilka typer av fördelar en sådan plan kan innehålla. Lagen förbjuder planer som diskriminerar lägre arbetstagare genom att gynna dem som är mycket kompenserade. Om en arbetsgivares plan visar sig vara diskriminerande kommer de förmåner som det ger till höglönade arbetstagare att beskattas.
Hur planerna fungerar
Enligt en 125-plan betalar anställda ersättningar via löneavdrag. De pengar som dras av från arbetstagarnas lön skyddas från skatter, så anställda behåller en större del av sina vinster. Arbetsgivare sparar också pengar eftersom beloppet som dras av arbetstagarnas lön är befriat från sociala avgifter och Medicare-skatter.
För en plan att kvalificera sig som en cafeteria plan , måste alla deltagare vara anställda. Planen ska göra det möjligt för anställda att välja mellan två eller flera förmåner, varav en måste vara skattskyldig (till exempel kontanter). Den andra förmånen måste vara en kvalificerad fördel, såsom en av följande:
- Sjukförsäkringspremier för arbetsgivarsponserad sjukförsäkring dras av från anställdas lön innan skatt tillämpas.
- Dental, olycka eller grupp livförsäkring premier kan också dras av för dental, olycka eller grupp livförsäkring.
- Hälsa Flexibelt spenderande konto Enligt en sjukvårdspersonal väljer en anställd att ha en viss summa pengar som dras av från hans eller hennes förtjänstvinst varje löptid. Fonderna deponeras i ett konto. Arbetstagaren kan dra tillbaka pengarna för att få ersättning för kvalificerade sjukvårdskostnader som inte omfattas av försäkringar.
- Dependent Care Flexibelt spenderande konto Som namnet antyder, är en beroende vård FSA pengar som kan användas för att ta hand om en beroende. När en DCFSA är tillgänglig kan en arbetstagare välja ett avdrag på upp till 5 000 dollar från hans eller hennes förskott. Pengarna kan användas för att ta hand om ett barn under 13 år eller en beroende maka eller förälder som bor hos arbetstagaren.
fördelar
En sektion 125 Plan ger flexibilitet. Arbetsgivare bestämmer vilka typer av förmåner de vill inkludera, till exempel medicinsk, dental och visionvård. De kan också tillhandahålla utgifter konton som arbetstagare kan använda för att betala medicinska och barnomsorgskostnader. Anställda väljer de fördelar de vill ha och betalar sedan för förmånerna genom löneavdrag. De medel som dras av från arbetstagarnas lön undantas från deras bruttoinkomst .
Dessa medel är befriade från statliga och federala skatter.
Eftersom arbetstagarnas bidrag är skattefria kan arbetstagarna uppnå betydande besparingar på bekostnad av deras förmåner. Dessutom bidrar premiebidrag från anställda till att sänka kostnaden för förmånerna för arbetsgivare. Resultatet är en win-win. Både anställda och arbetsgivare sparar pengar på förmåner. 125 Planer hjälper små arbetsgivare att vara konkurrenskraftiga på marknaden genom att de kan erbjuda sina anställda förmåner .
Avsnitt 125 Planer erbjuder ytterligare fördelar för arbetsgivare. Dessa inkluderar:
- FICA Bidragsavgifter Eftersom anställdas avgifter inte är föremål för social trygghet och Medicare (FICA) skatter, behöver en arbetsgivare inte betala FICA-skatter på dessa belopp. Således kan ett företag spara 7,65 cent för varje insatt dollar.
- Arbetstagarskompensation Premium Savings Workers kompensationspremier är baserade på lön. I vissa stater minskar arbetsgivarens löneavgift genom bidrag (lönesänkningar) som görs av anställda och av arbetsgivarens avgifter för att finansiera ersättningar till anställda. Resultatet är lägre arbetstagares ersättningspremier .
Administrering
Arbetsgivare har kostnader för att upprätta, administrera och följa en 125-plan. Du kan själv administrera din plan eller anställa någon annan för att administrera den till dig. Administrativa tjänster finns tillgängliga från sjukförsäkringsbolag och oberoende administratörer. Kostnaderna för att administrera en 125 Plan kompenseras snabbt av besparingarna i FICA och arbetstagarnas ersättningspremier . Således kan en arbetsgivare spara pengar totalt genom att genomföra en 125-plan. Kolla med din företagsförsäkringsgivare eller försäkringsagent för att se om en 125-plan är meningsfull för ditt företag.
Enkel Cafeteria Plan
Enligt avsnitt 125 i den amerikanska skattelagen straffas företagen för förmånsplaner som diskriminerar till förmån för höglönade arbetstagare eller nyckelpersoner. Småföretag använder relativt få arbetstagare, så de är mer benägna att drabbas av straffet än stora företag. Således har många små företag undvikit cafeteria planer.
IRS införde en ny plan för små arbetsgivare under 2010. Den nya planen kallas den enkla kafeteriaplanen, men har mer smidiga krav på diskriminering än den traditionella 125-planen. Den enkla kafeteriaplanen är tillgänglig för företag som sysselsätter 100 eller färre arbetare.