En titt på siffror
För att illustrera poängen i procent av ett lånebeloppskoncept, låt oss titta på några siffror. När en låneofficer talar om en poäng på ett 100 000 dollar lån talar lånetjänstemannen om en procent av lånet, vilket motsvarar 1 000 USD.
För ett lån på $ 300.000 är en poäng lika med $ 3000 som betalas när du stänger ditt lån.
Långivare erbjuder olika räntor på lån med olika poäng. Det finns tre huvudalternativ du kan göra om poäng. Du kan bestämma att du inte vill betala eller ta emot poäng alls. Detta kallas ett nollpunktslån.
Du kan betala poäng vid stängning för att få en lägre ränta. Eller du kan välja att få poäng betalda till dig (även kallad långivare krediter) och använda dem för att täcka några av dina stängningskostnader.
Hypotetisk situation
Låt oss köra några hypotetiska tal för de analytiska (aka Engineer) -typerna. Exemplet nedan visar avvägningen mellan poäng som en del av stängningskostnader och räntor.
I exemplet lånar du 180 000 dollar och kvalificerar dig till ett 30-årigt fast räntelån med en räntesats på 5,0% med noll poäng kommer du att få följande scenario att överväga:
Ränta | 4,875% | 5,0% | 5,125% |
Rabattpoäng | 0,375 | 0,0 | -0,375 |
Din situation | Du kommer att hålla din inteckning länge och vill hålla betalningen så låg som möjligt. | Du gillar räntan och kommer troligen att hålla hemmet mindre än 5 år | Du vill behålla pengar för att stänga så lågt som möjligt och har råd med en högre betalning |
Resultatet | Nu: Du betalar $ 675 mer vid stängning Under lånets livslängd: Betala $ 14 mindre varje månad | Med inga justeringar i någon riktning, det är lättare att förstå vad du betalar och att jämföra priser. | Nu: Du får $ 675 i en långivare kredit Under lånets livslängd: Betala $ 14 mer varje månad |
*** Priser som för tillfället är tillgängliga kan skilja sig från vad som visas i det här exemplet scenariot
Som du tydligt kan se, är den tid du planerar att äga hemmet en stor del av ekvationen om "break-even" -analys är viktig för dig.
Break-even analys är enkel. Ta kostnaden för rabattpunkterna och dela upp det med de månatliga betalningsbesparingarna / -kostnaderna och du kommer att räkna ut hur många månader det tar dig att jämna.
$ 675 i kostnad / $ 14 per månad besparingar kommer att resultera i en break-even punkt på 48,21 månader.
Om du planerar att hålla din inteckning mer än 4,1 år, eller 48,21 månader, börjar betalning av rabattpoängen vara bra. Något mindre än det och du kanske har gjort fel ekonomiskt beslut.
Vi använder terminologin "kan ha gjort fel finansiellt beslut" eftersom ett inteckning har skatteförmåner och konsekvenser som också måste beaktas när du kör numren.
Både ränte- och rabattpunkter har skatteavdrag för de flesta låntagare. Det beror till stor del på besättningen av ditt nya hem, antalet ägda ägodelar och den ränta du drar av.
Det är bäst att överväga alla detaljer när du fattar ditt beslut om huruvida du ska betala rabatterade poäng eller inte.
Din noggrannhet med att tillämpa din personliga ekonomiska situation på dina hypotekslån kan vara ett beslut som påverkar dig i 30 år.
Gör det klokt.